黄金之星商业计划书

1 黄金之星商业计划书 目 录 第一章 项目前景 . 3 第二章 公司简介 . 5 第三章 产品介绍 . 6 . 6 . 6 . 7 第四章 经营分析 . 8 易盈利分析 . 8 营目标分析 . 8 第五章 行业分析 . 10 业市场结构分析 . 10 业竞争结构分析 . 10 业影响因素分析 . 10 律法规因素 . 10 员素质因素 . 10 业壁垒保护 . 11 司的地位 . 11 第六章 发展战略 . 12 展战略 . 12 展规划 . 12 略布局 . 12 略目标 . 12 . 12 支机构战略 . 13 公司模式 . 13 司法人代理模式 . 13 间人服务模式 . 13 第七章 析 . 14 金珠宝实业背景 . 14 金现货交易商背景 . 14 体化经营优势 . 14 术优势 . 14 道优势 . 15 势 . 15 会 . 15 胁 . 15 2 第八章 公司管理 . 16 司的组织结构和管理模式 . 16 司组织结构 . 16 理模式 . 16 力资源规划 . 17 究管理 . 17 场策略 . 18 体战略 . 18 销手段 . 18 售队伍的组建 . 19 牌战略 . 19 务体系 . 19 部支持 . 19 本运营 . 19 第九章 投资预算 . 20 第十章 风险与控制 . 21 务风险 . 21 场风险 . 21 务经营风险 . 21 户流失风险 . 21 术人员流动及技术失密风险 . 21 附件一：天津贵金属交易所 . 22 附件二：黄金之星合作政策 . 22 附件三：黄金之星收入分配 . 22 3 第一章 项目前景 根据国际黄金协会统计，以中国全国 黄金需求市场来看， 2009年第二季度与 2008年同期需求上涨 9%，如果以美元计算，需求价值则实际上涨 12%。其中黄金投资需求呈现前所未有的激增，同比增长 35%。实际上，香港和台湾的统计数据呈现了黄金需求下降趋势，因此主要的黄金潜力市场在中国大陆部分。中国大陆投资需求第二季度同比激增 47%，几乎增加了一半的需求量，其中对实物黄金和相关投资衍生品的需求占了绝大部分，这也是目前中国正在开发的黄金市场主要导向。 另一方面，中国在黄金市场上的举动也让全世界瞩目。一时间关于中国改变黄金投资策略的猜测和推论充斥了国际黄金 行业的各种媒体和渠道。不管结论和所持态度如何，这些观点都证明了一个事实：中国在加强黄金在整个中国社会金融体系中的战略性地位 无论是从国家储备还是从个人投资角度，都在迅速强化这一传统 硬通货 的支撑作用。 目前全世界正处于严重的全球金融危机后的复苏初期，中国在此时调整对黄金战略性的认识主要出于两方面考虑：第一，中国建国以来第一次被卷入如此严重的 全球性金融危机 ，从危机中，整个中国都发现了中国金融体系存在的偏颇和不足，并积累了经验，根据目前局势作出了迅速的调整；第二，中国民众在危机中，重拾了 乱世买黄金 的保值观念，并 在美元信用危机中，感觉到了黄金的优势。 由此可见，中国的黄金投资市场目前仍处于萌芽状态，市场潜力巨大，需求增长极其迅速，全民黄金投资意识正在觉醒。以全世界平均黄金持有量 12克来看，中国人均 不足一克 的持有量证明了这个市场是发展的初级阶段。 我国从 2002年开始逐步开放黄金投资领域，先后设立了上海黄金交易所和上海期货交易所黄金期货合约。由此黄金投资才逐步开放，并且到 2005 年才逐步向个人投资品种转化。但是两大黄金交易模式都存在一定不足： 4 两大交易所都采用 撮合成交交易机制 ，与国际黄金市场相对脱节；黄金作为一个全球 性的投资品种，金价连动性强，但是中国黄金市场对国际黄金市场的影响力还没有形成；上海黄金交易所及期货交易所的黄金投资品种不能提供 24小时交易，投资者无法全方位地抵御时间等不确定风险；交易覆盖面的漏洞不能完全平抑市场投机行为，为地下炒金留下了生存空间，威胁投资者的利益，同时扰乱国家金融秩序。 而在考察国际黄金投资市场的实际情况后，我们可以看到 做市商模式 是最被广泛接受和运用的黄金投资体系。可以全方位的弥补其他投资品种的缺憾，并最大限度保证交易的公平和合理合法性。 黄金之星以全国首批经过国家认证的做市商的身份进入市 场，对开发、监管市场，和抑制市场投机行为等方面都具有战略性的意义。这意味着中国黄金市场逐步走向正规化和法制化。 黄金之星所实行的 24小时交易的与国际完全接轨的做市商报价制度，全面抵御了投资的时间风险和信息不对称风险，提供了行业公平报价。而黄金之星的优势，也将从直接的市场回报中体现出来。目前，黄金之星所处的战略性地位是天津贵金属交易所的创始会员单位。 可以预见，国际惯例，金融市场完整架构包括的股、金、汇、期四大业务。而中国相对成熟的股票市场即将实施双向交易、期货市场也逐步规范完善，打造中国黄金与外汇在国际市场 的影响力将是国家面临的重要战略问题。而国际接轨过程中，做市商的模式必然引领市场方向。可以说，未来十年，中国的黄金投资是金融市场最有前景的稀缺资源项目，也是可以长期经营，持续盈利的好项目。 5 第二章 公司简介 天津黄金之星贵金属经营有限公司是金雅福集团旗下全资子公司，响应国家开发天津滨海新区发展现代金融业 “ 先行先试 ” 政策号召，于 2009 年注册于天津滨海新区，以黄金现货交易和黄金投资咨询为主的黄金投资企业，是天津贵金属交易所首批综合类会员（会员编 号 105）。金雅福集团下属深圳市金雅福珠宝有限公司是天津贵金属交易所 多家会员单位 标准金条供应商。 黄金之星依托金雅福集团强大的黄金现货背景和黄金珠宝交易能力，从事现货黄金、白银等贵金属产品的 交易与 投资管理业务，公司主要为投资者提供天津贵金属交易所的 黄金交易 、实物黄金的销售与回购、 投资咨询 等贵金属投资 业务 ，一切为了 方便客户以更快捷的通道来进行黄金现货 交易与 资源的流通，最大限度地为投资者提供一个更权威、更快捷的黄金投资平台。 黄金之星以金雅福集团的黄金投资研究院为依托，组建了一支拥有多位经济学博士、硕士及留学研究员为主的黄金投资精英团队，对黄金投资相关金融市场有深入的研究和独特 的思路，能够为我们客户的黄金投资提供专业的研究分析报告和投资决策。 黄金之星以打造 “ 中国黄金交易 第一品牌 ” 为己任，与业界同仁一道为中国黄金市场的发展贡献我们的绵薄之力。凭借我们的诚信、品质，与合作伙伴共同分享黄金投资的丰厚回报，为广大的黄金投资者提供最卓越的服务。 6 第三章 产品介绍 品特点 1. 全国唯一采用 24小时交易的金融衍生品。 2. 全国唯一采用国际同步报价的金融衍生品。 3. 全国保证金杠杆最高（ ）的金融衍生品。 4. 全国唯一做市商交易机制 。 5. 客户资金由银行进行第三方托管 。 6. T+0 双向交 易，可即时买卖 ,可以做多做空 。 7. 交易费用低 ， 成交金额的万分之八 。 8. 天津市政府批准的合法保证金产品 。 策优势 天津贵金属交易所是按照国务院赋予天津滨海新区金融改革创新先行先试政策（国发 200620 号）成立的，发展中国国内的做市商制度。在国家政策性管理下，做市商在中国成为了一个受到合法监管和保护的黄金投资渠道。从而最大限度的消除了投资者的系统风险。 经国务院同意，国家发改委于 2009 年 10 月 26 日批复天津滨海新区综合配套改革试验金融创新专项方案。在该方案的第五条明确了国家对于天津滨海新区成立 天津贵金属交易所以发展中国柜台交易市场（ 的支持态度。这意味着中国的资本市场体系将逐步完善。从先试先行到正式筹备该体系的建设，天津贵金属交易所又向前迈出了关键性的一步。这也说明了国家已经对金融体系结构优化和加强监管等方面的重视程度再次提升到了一个新的深度。此后，法制和监管也必将越来越严格，黑庄、自营盘等私人炒金行为也会得到有效遏制，这对中国做市商模式下的市场规模和利润空间提供了保障。 天津贵金属交易所与多家银行合作，客户账户和资金完全实行第三方存管模式，增强了资金的安全性，并且使操作透明化。 7 品优势 天津贵金属交易所实行 24 小时交易机制，没有期货的交割日期的因素，没有其他交易所的交易时段限制，在获得利润后，可以及时将其锁定。国际黄金报价波动最频繁的时间段，中国主要黄金交易品种都停止报价和交易，获利存在严重的时间风险。而天津贵金属交易所的天通金，为客户提供了零时间风险的业务服务。 天津贵金属交易所的天通金报价与国际市场保持同步。这就为中国黄金投资行业提供了一个市场供需平衡的公平参考价格，平抑市场投机行为，起到了稳定市场的作用。而且同步双向报价将交易的不透明度降到最低，为投资者提供了更加公平的发挥 空间。 天通金采取杠杆交易，将投资成本大大降低，用 8%的投资可以收获原本需要投资 100%的投资收益。让客户真正做到以天通金为支点，用小成本撬起巨额利润。 天津贵金属交易所的交易不设涨跌停限制。价格波动完全透明化和市场化。天津贵金属交易所的交易系统采用人性化设计，市价交易和限价买卖可以自由选择。在风险控制上为投资者设置了限价单、止盈、止损单的下单功能，以确保投资者的利益。 做多做空完全由投资者自行决定，多、空均不设时间限制。不需要多空单的延时，完全有效的规避任何可能存在的暗箱风险。 黄金之星经营产品 天津贵金 属交易所天通金的竞争优势： 交易品种 杠杆比例 交易时间 交易方式 涨跌停板 纸黄金 1:01 24 H 撮合成交 无 黄金期货 1:10 4H 撮合成交 有 +D 1:07 10H 撮合成交 有 天通金 1:4 H 即时成交 无 8 第四章 经营分析 易盈利分析 一个单位合约值为 【 建仓 - 平仓 】 完成一手双边交易为标准，交易一手为1000克，交易最低为一手。 交易手续费：单边 8%（万分之八） 实例演示： 如第二类独家代理为例： 以 2010年 5月 11日 黄金收盘报价 270元 /克为例： 完成单位合约交易手续费： 270 1000 8%2 =其中天交所收取 3/8： 432 3/8=单位和约平均计提 代理费计算，代理商手续费部分每手可得代理费： 270 1000 =营目标分析 分别以 300 万 /年、 500 万 /年、 1000 万 /年为运营目标的话，作为第二类独家代理，需要开发市场深度为： 收益目标 每手收益 年度目标 月度目标 客户月平均 稳定客户 万元 /年 单位合约 单位交易量 单位交易量 单位交易 参与人数 300 0 62 500 0 103 1000 0 206 *其中每客户按照 最低入金量 10 万元、 每月 20 手的双边交易量预期是非常保守 9 的估计； *我们所做的财务预期只是以一个初期市场开发阶段的相当保守数值做范例，仅作为参考标准，不作为市场潜力参考数据。 声明：此财务预期中的分配比例和数据仅做参考，可能在运营过程中进行调整。黄金之星（天津）贵金属经营有限公司保留最终解释权。 基础资产 日均 (手 ) 日均 (%) 日均 (元 ) 日换手（ 35%） 稳定客户 月均资产 万元 /年 最大持仓 风险率 承受波动值 最大交易量 参与人数 单位：万元 10 3 58 21 70 662 30 10 45 60 116 1158 50 15 59 105 232 2205 10 第五章 行业分析 业市场结构分析 目前，天交所黄金 (白银 )现货递延交收业务处于垄断竞争状态。主要竞争对手是上海黄金交易所、上海期货交易所和非法外盘。 天交所采用国际通行最完善的交易方式，产品设计灵活独特，与国际市场实现无缝连接，尽管起步较晚，但黄金投资者认同度非常高。 业竞争结构分析 不像很多周期性行业会严重受经济周期影响，天交所业务既可做多，又可做空，交易时间是国内所有金融品种里面最长的，而且投资者越来越重视投资保值。依托黄金现货背景的交易、投资是一个永不凋落的朝阳行业。 业影响因素分析 律法规因素 自 1993年以来，尽管中国黄金体制坚持了市场化取向的改革，但在最终将黄金视为普通商品管理的终极目标没有实现之前，原有 的黄金管理法规，如中华人民共和国金银管理条例及关于规范黄金制品零售市场有关问题的通知等若干行政性规定，虽然已与实际情况严重脱节，却在法理上没有废除，由此导致政策法规仍滞后于黄金市场的发展。 员素质因素 截止至 2009年， 全国已取得黄金投资分析师国家职业资格证书的学员 累 计 不超过 2000人 。由于国内黄金投资交易行业尚处在起步发展阶段，黄金投资行业 人才储备 短期类将受到影响，属于稀缺资源和稀缺人才的行业。 11 业壁垒保护 天交所业务对做市商资金要求非常严格，从事贵金属现货买卖的做市商需要足够的资金接纳客户的交易需要，同时要求做市商持有充足自有资金以做对冲交易之用。 司的地位 依托 母公司金雅福集团强大的 现货黄金交易 经验和 珠宝实业支持 ，天津黄金之星公司正积极做市场培育和投资者教育。目前公司无论是资金实力还是人才储备、经营管理、服务都处于行业创新型公司的领先地位。 12 第六章 发展战略 展战略 总体战略： 建立总公司架构下分支机构一体化，形成核心层、紧密层和松散层相结合的“网络化合作体系”。 全方位的研究、开发、销售支持，以培育和发展公司核心竞争力，实现优势互补、共同发展。 展规划 通过市场、资金、资源及人才的扩张策略，发展成为以黄金核心的消费、投资、理财领域一流管理水平、一流服务团队、一流营销团队和一流品牌知名度及行业地位的黄金珠宝全面综合服务商。通过建立以深圳为中心的全国营销网络渠道，实施品牌战略经营。 略布局 逐步建立起“以深圳为核心的珠三角，以浙江杭州为核心的长三角，以北京为核心的环渤海，以成都为核心的西南，吉林长春为核心的东北，以陕西西安为核心的西北”的全国性战略区域布局。 略目标 我们的行动目标是全方位为消费者提供以黄金为核心的消费、投资、理财 领域产业化服务，形成集消费、投资、理财服务为一体的服务体系。经过全面实施发展战略，计划三年内完成全国 300通过资本市场实现社会资源来源于市场、服务于全国客户的战略目标。 键成功因素 奉行以人为本的企业文化； 13 倡导团队精神、创新精神； 对贵金属投资产业化的运作； 对企业管理信息化的建设及发展； 强大集团公司支持与独立研究开发能力； 建立覆盖全国的庞大销售网络与品牌战略； 合理的组织架构与完整分支机构支持服务体系。 支机构战略 公司模式 黄金之星将在全 国范围内建立战略合作型分公司，即纳入公司直辖范围体系，与总公司协同进行经营管理；合作型分公司，即合作机构通过自身资源优势拓展营销渠道，总公司给予相应基础业务拓展支持。 司法人代理模式 黄金之星将在全国范围内发展公司法人代理黄金之星现货黄金投资业务，代理商由当地分公司协同进行经营管理；代理机构通过自有资源和渠道，拓展市场。 间人服务模式 在各级分支机构实施全面的机构与个人居间合作业务，扩大营销范围，拓展营销渠道，充分利用一切可以利用的资源，积极拓展市场。 14 第七章 析 金珠宝实业背景 天津黄金之星是金雅福集团全资子公司。金雅福集团旗下有金雅福珠宝和帝壹珠宝专业从事珠宝、钻石、黄金、铂金、白银、翡翠等系列产品的研发、设计、生产、批发、销售为一体的专业化珠宝企业。 2008 年中国区域城市战略布局规划已基本完成，现已在全国范围开展授权加盟店，并以华南、华中、华东为战略基地发展自有品牌。目前，集团已在广东、上海、浙江、福建、江西、吉林等多个省市直辖区构建黄金珠宝销售网络，拥有经销商 50 多家。良好的品牌形象和权威的认证资格为金雅福集团赢得了巨大的市场声誉和竞争优势。黄金之星依托黄 金珠宝销售网络，共享客户资源，发展各地客户。 金现货交易商背景 金雅福集团专门设立专项资金账户，分派专业人员从事上海黄金交易所黄金交易以对冲风险、套期保值。积累了多年黄金投资市场交易经验和黄金价格波动趋势的丰富经验，加上研究、投资人员有超过十年的证券从业经验，拥有较强的把握黄金价格趋势能力。 体化经营优势 金雅福集团是以黄金投资为核心，横跨珠宝首饰、黄金投资、信托基金三大产业为一体的多元化集团公司。我们的目标是全方位为消费者提供以黄金为核心的消费、投资和理财需求，打造一体化的黄金金融超市 。 术优势 目前集团公司拥有各类专业技术人员 25 人，占公司职员一半以上，黄金投资分析师 2名，证券业从业人员资格 5名，副教授 1名。此外，集团公司与中国 15 工商银行、中国银行、招商银行、交通银行、光大银行、邮政储蓄、中国人保、中融国际信托等金融机构建立了合作关系，为公司系列产品的研究开发和业务开展提供了强有力的支持。 道优势 天金通产品采用第三方存管模式，通过和第三方存管银行合作，在存管银行营业网点进行驻点营销开发客户，银行本身资源丰富，业务开展将全面受益。 势 目前 ，市场从业人员与投资者对黄金的分析能力和水平有限，会给投资带来相应的风险，总体而言，市场仍在培育阶段。 会 以黄金为核心的消费、投资和理财市场前景广阔，机会远远大于风险。作为经纪业务，是一项稳健和持续的投资，持续经营能力与增长空间巨大。 胁 黄金投资、消费和理财行业前景广阔，行业竞争日益激烈。除行业内部传统的金商纷纷扩大业务规模外，银行等机构依靠本身的营业网点优势，强势进入黄金现货行业。 16 第八章 公司管理 司的组织结构和管理模式 司组织结构 公司以创新精神大胆改革原 有的管理模式，打破传统的劳动分工理论，再造业务流程，结合开放式知识型企业的特点，建立起跨越职能部门界限和以满足顾客、市场需求为核心的工作团队，力求实现组织结构的扁平化和柔性化。公司成立了运营管理中心，它既是公司的智囊部门，又是公司实施运营和管理工作的中心。公司组织结构图如下： 公司组织结构以授权型、扁平化、动态性为主要特征，淡化部门 界限，改变传统组织结构的刚性，增强快速反应能力，以实现公司整体最优而不是单个部门或环节最优。 理模式 以合作化人性管理思想为指导，以目标管理为基础、以项目管理为核心，同时施数字信息化管理、柔性管理、知识管理。 目标管理：将公司三年发展规划确定的目标层层分解、落实，明确责任，以目标为尺度进行考核。 总经理 副总经理 运营管理中心 交易结算部 投资研究部 机构发展部 行政财务部 市场营销中心 17 数字信息化管理：利用先进的信息技术建立公司的内部网络，实现资源共享与信息的快速传递。 柔性管理：提倡“人性为本”，建立柔性组织，实行弹性工作，提供特色柔性产品、服务，增强公司灵活性、适应性和创新性。 知 识管理：知识经济时代，企业竞争优势来自对知识资源的开发和利用。公司将建立基于内部网络的知识库，完善知识共享机制，培养和提高公司的集体创造力。 力资源规划 人才是新经济时代的财富之源。新经济时代企业之间的竞争，说到底，就是人才的竞争，谁拥有人才，谁就拥有财富。公司奉行人本主义企业文化，以实现员工价值最大化为人力资源管理的目标。 建立科学合理的人才智力、时间结构，创造崭新的人才空间，实现人才的互补效应。 建立公开、公平、公正的绩效考评体系与合理的薪酬制度。 逐步推行“员工持股计划”，实现知识与资本的结 合，构建利益共同体，增强公司发展的动力。 采取股票期权等多种股权激励方式，促使经营者以实现企业价值最大化为目标，解决所有者与经营者之间目标背离问题。 导入竞争机制，充分调动员工的积极性和发挥他们的创造性。 积极开展员工培训工作，建立起集管理培训、技术培训、学位培训和新员工上岗培训于一体的培训体系。提倡员工之间交叉互动式学习，同时，与大专院校合作以委托培养等方式进一步提升员工素质，实现公司价值与员工价值的同步增长。 究管理 为了巩固并长期保持公司产品竞争优势，公司加强研发实力，将对客运贵金属、信托基 金、资产管理等领域的需求及行业应用进行更深层次的研究和开发， 18 满足个不多需求的合理的产品结构线。公司计划每年提取当期销售额的部分比例作为研发基金，提高研发人员待遇，改善研发条件，以提高公司的产品竞争力。 场策略 体战略 实行“提供高品质产品，实现低交易成本 ”市场竞争战略； 以天通金为核心产品，以深圳市场为基地，以广东市场为突破口。 建立有效的销售渠道和强大的销售队伍； 建立良好的战略合作关系，充分利用银行的市场资源进行相关产品销售。 销手段 加强扩大公司知名度和影响力的 宣传工作，在全国性的专业报刊、杂志上刊登广告、开办相关栏目。 通过与第三方存管银行建立驻点营销合作，积极开发客户以黄金为核心的消费、投资和理财需求。 公司建立黄金珠宝的电子商务平台，通过平面媒体、网络媒体、举办论坛、巡回路演、各地直营形象店、分公司产品演示中心等方式提升金雅福和黄金之星的品牌知名度。以便客户更直观、形象地了解公司的产品及其使用功能。 充分利用分公司或代理商的地方资源，通过总公司支持定期举办一些特色活动与投资论坛，达到开发客户之目的。 建立客户培训基地。公司通过与部分金融媒体、金融机构和培训 机构定期在国内的一些城市举办一些涉及黄金投资的论坛或会议，达到投资者教育、品牌宣传及客户开发的目标。 强化对客户的服务、定期回访及满意度调查。客户仓位风控服务管理，每天投资参考信息和操作建议的及时发送。 19 售队伍的组建 公司将逐步建立起一支由 招商部 、营销中心、运营中心、分支机构、营业部和市场居间经纪人组成的多层次、网络状的销售队伍，采取“先入为主”的策略尽快占领全国市场。 牌战略 实施品牌战略，加大公司与产品的宣传工作和品牌经营力度，扩大集团公司与黄金之星品牌的知名度和美誉度，使之 成为黄金投资领域的著名品牌。 务体系 “客户利益高于一切”的观念引导公司服务部门。市场的竞争不再仅仅是产品的竞争，更重要的是服务的竞争。公司将成立“客户服务中心”，采用网络远程监控、现场支持等服务手段，为客户提供不间断、全方位的服务，以实现客户利益的最大化、公司收益的持续性。 部支持 集团通过战略合作及资源整合，专注于黄金投资领域。公司通过设立投资顾问团，邀请各大高校的专家教授、企业界和政府部门在金融、投资与管理方面的杰出人才担任研发和管理顾问，不断引进外部智力支持体系，促进公司的发 展。 本运营 企业的产品经营和资本经营是相辅相成的，产品经营是基础，资本运营则是企业快速发展的助推器。除了搞好产品经营，公司将积极开展资本运营，突破传统的利用外部资源窄小的方式，充分实施外部交易型战略，最大限度地利用外部资源，建立产品经营与资本经营相结合的全面运营机制。 公司将积极运用联合、兼并、收购、托管、投资参股、控股、改制上市等方式以及这些方式的组合，充分整合内、外资源，实现公司的跨越式发展。 20 第九章 投资预算 资本性支出 电脑 2000元 /台 * 40台 = 80000元 员工 30 台，管理 人员 10台 打印一体机机 1500元