第九章　商业银行经营风险及其管理

第九章 商业银行经营风险和管理n 银行经营环境的变化1.自由化 与 国际 化 (deregulation and internationalization)2.金 融 市 场 加速整合 (consolidation)3.业务 多元化 (diversification)4.直接 金融化 (disintermediation) 第一节 商业银行风险概述一、风险概念潜在风险：遭受损失、损害的可能性。现实风险：发生实际损失。二、银行风险的特征1、银行风险的普遍性n 银行是信用中介，信用关系发生对象的复杂性。2、银行风险的扩散性n 银行提供信用、创造信用 同时意味着风险的放大；作为全信用体系中的一环，也受到其它主体风险和系统性风险的影响。3、风险的隐蔽性：假象，积聚 诱发 爆发；潜伏期 聚积期 爆发期。4、风险的客观性：不确定性的存在；不可预测性；信息的不对称性； “ 天灾人祸 ” 的存在。5、风险的可变性：管理的有效性对预防、控制和减少风险十分重要。 三、风险种类（一）按风险出现的来源分1、 外部风险n 经营的外部环境变化所带来的不利影响。（ 1）政策风险：（ 2）信用风险（违约风险）。（ 3）利率风险（ 4）市场风险 （利率、汇率、有价证券价格波动、抵押品价格波动等）（ 5）法律风险 。2、 银行经营的内部风险n 自身经营管理方面的原因引起。（ 1）资本风险：如资本充足率过低。（ 2）流动性风险。（ 3）决策风险。（ 4）操作风险。（ 5）结构性风险：各种比例失调。如资产与负债，期限结构、资产结构等。（ 6）经营性风险：如财务管理混乱，证章管理失严，内部控制失当等。（二）新巴塞尔资本协议 的风险分类n 分类：信用风险、市场风险和操作风险。n 信用风险 是指由于债务人违约而造成的损失；n 市场风险 是指在交易活动中由于价格的波动而造成的损失；n 操作风险 是指由于内部系统失控、人为因素或外部事件而造成的直接或间接损失，如计算机系统的崩溃、劣质文件系统或欺诈等。n 银行的信用风险不仅在计量、管理上比操作风险、市场风险更复杂，通常还是银行经营风险组合的最主要方面。因此，加强信用风险管理无论是现在还是将来仍是关系到银行长期健康发展的关键。四、风险形成的一般原因1、 法律体系不完备。n 无法可依，某些法规不科学、不合理，执法不严、不公等；没有形成法治。2、 政策调控失当引发经济波动和金融风险。识别、判断、防范、控制发生错误。3、 竞争压力加大。4、 金融一体化和经济全球化带来的风险传递影响。5、 商业银行经营的特殊性和内部管理上的不善、经营能力不强、竞争力的不强等n 以信用为基础， “ 三性 ” 的协调，人力资源及管理，内部制度，组织结构等。6、 信用秩序。五、银行风险产生的一般原理n 主要是经营管理不善引起n 流动性危机当不良资产率居高不下，银行不能满足正常经营所需的流动性需要时，发生支付危机。 (甚至发生挤兑，导致资金链断裂 )资本充足率过低、不良资产 (贷款 )率过高、资产收益率过低都会引发银行风险。 n 直接原因：资产质量差；收益率低；负债与资产不匹配 (规模的不匹配、结构的不匹配，以及质量的不匹配 )。案例 1：国际商业信贷银行 (BCCI)的倒闭n 1972年创办， 1989年资产规模高达 200多亿美元，机构网络遍及 70多个国家和地区。 1991年倒闭。n 主要原因：(1)管理混乱，内控不力：存在很多违规操作(2)违法经营：大规模欺诈、违法行为(3)外部监督缺乏案例 2：巴林银行倒闭n 背景：具有 233年悠久历史人，业务遍布五大洲，被称为英国 “ 女皇的银行 ” 。1995年倒闭。n 直接原因：其新加坡期货交易部经理 28岁的尼克 .李森越权进行日经指数期货投资造成巨额损失。n 管理失控，内控机制失灵六 . 新形势下银行风险新的表现特征n (1)业务混业化带来银行风险的多样性n (2)金融全球化带来风险的放大性和扩散性n (3)电子网络化带来风险控制的复杂性和艰巨性n (4)经济一体化带来的风险的联动性、隐蔽性和突发性n (5)跨国经营带来的对分支机构监控困难增加。总的看，宏观环境不确定性增加，公司内部管理难度加大 。案例 3：东南亚金融危机n 1997年 2月到 9月，泰国货币泰铢贬值 42%，股市下跌 48%，银行呆帐 400亿美元；马来西亚林吉特对美元汇率贬值 76.53%，韩国元对美元汇率贬值 96.95%，等等。n 原因：经济泡沫、金融自由化、经济结构不合理、大量的国际收支逆差、僵化的汇率政策、银行管理混乱、国际游资冲击，等等。n 其中，银行股权不合理、会计制度薄弱、内部贷款比重很高、贷款结构失调 (泰国投向房地产市场的信贷资金约占其贷款总额的 30%)n 冯明昌与 74亿骗贷案n 2004年 6月 23日，国家审计署审计中发现，广东省佛山市民营企业主冯明昌利用其控制的 13家关联企业，编造虚假财务报表，与银行内部人员串通，累计从工行佛山市南海支行取得贷款 74 21亿元人民币，至审计时尚有余额 19 29亿元。这些贷款有许多没有用于生产经营，而是大量转入个人储蓄账户或直接提取现金，有些甚至通过非法渠道汇出境外。n 基本手法： (1)与银行建立信贷关系，获得银行支持； (2)通过提供虚假购销合同，虚构进出口贸易额；(3)与当地国土部门联手造假向银行提供虚假抵押物，严重高估抵押物。n 截至审计时，南海华光共欠境内外 8家金融机构贷款28 8亿元，其中南海工行贷款 19 29亿元，占该行总贷款余额的 15 26。第二节 银行风险的控制与管理一、银行风险控制的关键涉及到二个层面：(一 ) 技术层面包括风险的识别、评估、监测和补救等技术能力，以及风险的规避、分散、消减、转移、补偿和控制能力。(二 )制度层面-国家层面：产权制度、市场安排、监管体制等等的合理性和所反映的法治化程度。-银行层面：组织结构、组织制度、内控管理 (决策程序、操作程序、业务规程 ) 以及涉及以上二方面的业务流程 技术与制度两层面之间的关系n 技术是风险控制和管理的重要手段n 制度是技术手段得以有效运用的保障前提，缺少良好制度保障的技术应用具有很大的局限性n 如信用风险的评估，目前国际上已有多种量化模型，但在我国应用时就会出现“ 评估失效 ” 现象。n 对于银行风险防范和控制来说，二者缺一不可。二、 银行风险的防范和控制n （一）设立 “ 防火墙 ” 。n 如法定准备金制度，保持一定量的超额准备金用以保证存款人的提款和贷款的发放；普通呆账准备金和专项呆账准备金的提取用以防备和补偿贷款本息可能遭受的损失；保持一些资本损失准备金用以防备因灾害、失窃等原因造成的资本损失；保持充足的资本比率等。这是其一。n 其次是加强内部管理，建立内控制度。（二）商业银行风险处理的方法n 主要包括风险预防、风险规避、风险分散、风险转嫁、风险抑制和风险补偿等1、风险预防n 是对风险设置多层预防线的方法。n 最终防线：保持充足的自有资本。n 实现资产与负债在规模与结构上的动态匹配。n 主要措施：保持一定的准备金，包括一般准备金、专项准备金、贷款坏帐准备金，以及资本损失准备金等。n2、风险规避n 属于事前控制，是风险管理者根据风险识别和风险估计的结果，选择主动放弃或拒绝实施某些可能引起风险损失的方案，对风险明显的经营活动采取避重就轻的处理方式。n 如，回避高风险业务，主动回避那些风险难以控制的业务。n 常用手段：（ 1） 在投资项目的选择上，权衡收益与风险，选择风险小的项目； （ 2） 在币种的选择上， “ 收硬付软 ” 、 “ 贷硬借软 ” ；（ 3） 扬长避短、趋利避害的债务互换方式。n3、风险分散n （ 1） 风险组合多元化。通过资产结构的多样化，选择彼此相关系数较小的资产进行合理组合与搭配，使高风险资产的风险向低风险的资产扩散，以降低整个银行资产组合的风险程度。n （ 2） 银行客户风险。避免因存款和贷款数量过于集中而导致银行资金过于依赖个别客户的经营状况而带来损失。n （ 3） 信贷资金期限分散。短、中、长合理搭配。n （ 4）贷款利率分散。n 4、风险转嫁n 属于事前控制。n 利用合法的交易方式和业务手段，将可能发生的风险全部或部分地转移给他人承担。n 常用手段：n （ 1） 风险资产出售。n （ 2） 担保。n （ 3） 保险。n （ 4） 市场交易，如通过期货合约、期权合约等进行套期保值。n5、风险抑制n 指商业银行承担风险后，加强对风险的监督，发现问题及时处理，争取在损失发生之前阻止情况恶化或提前采取措施减少风险造成的损失。n 不消极等待n 经常出现在信用放款过程n 风险抑制的手段：（ 1）向借款公司派驻财务专家，帮助解决问题；（ 2）发现借款人财务出现困难，立即停止对该客户的新增放款；（3）追加担保人和担保金额；（ 4）追加资产抵押等。6、风险的补偿n 用资本、利润、抵押品拍卖收入等资金补偿其在某种风险上遭受的损失。n 常见手段：n （ 1） 依法变卖抵押