河北自考项目投资决策分析与评价小炒.doc

04229第一章1、投资：投资主体为获取预期效益或报酬而投入的不断转化为资产的一定量货币资金及资源。2、投资运动过程本质上是价值运动过程。 包括资金筹措、分配、运用（实施）和回收增值。 3. 投资分类：按性质分 固定资产投资，流动资产投资；按投资领域分 生产经营性投资，非生产经营性投资；按投资方式分 直接投资，间接投资。 按经营目标分 经济性投资 政策性投资；按投资主体分：国家 企业 个人投资 国家授权投资主体投资；按投资来源的国别分类：国内 国外投资。 4 投资分配是投资运动过程中的第二阶段。 我国现阶段的投资分配机制既靠计划调整又靠市场调节;既靠一定的行政手段，又靠严格的经济法律手段。 5 投资运用是指投资人资金转化为物质要素而形成资产的过程，是投资运行的最基本和最重要的阶段。 6 投资回收是指投资人资金转化为资产，生产出社会产品提供劳务，供应市场获取收益，实现投资的升值，从而收回投资的过程。 7 生产经营性投资的回收，及时投资的主要目的，也是进行再投资和实现投资不断循环的周转的前提。 8 项目是指在一定时间内，按预算规定的范围，达到预定质量目标的一项一次性任务。 9 投资项目是指投入一定资金以获得预期效益的一整套投资活动，是在规定期限内为完成某项开发目标而规划投资、实施政策措施、组建机构，以及包括其他活动在内的统一整体。 10 投资项目分类：项目性质、投资用途、产品属性、管理形式、投资主体和融资方式。 11 项目投资性质分：新建项目、改扩建项目。 按项目投资用途和目标分：经营性项目、非经营性项目。按项目的产品属性分：公、非共项目。 按项目投资主体和管理形式分类：政府投资、企业投资、利用外资的三资企业、各类投资主体联合投资项目。 按投资主体的投资范围、融资方式和效益分：竞争性项目、基础性项目、公益性项目。 12 项目周期是指：一个投资项目从提出项目思想、立项、决策、开发、建设、施工直到竣工验收、惊醒生产活动和总评的全过程。 13 项目周期一般需要经过项目设想、项目初选、项目准备、项目准备、项目评估、项目实施、项目投产经营和项目总结评价。 14 项目周期的工作过程从投资的角度大致可分为三个时期：投资前期、投资时期、生产时期。每个时期又包含若干个工作阶段，如投资前期包括项目设想、项目选定、项目准备、项目评估;投资时期就是项目实施阶段；生产时期包括项目投产经营和项目评价总结等工作。其中投资决策和交工验收是各个时期的分界线。 15 可行性研究分为：分为机会研究、初步可行性研究、可行性研究和项目评估决策。 16 我国项目投资决策程序：一、由项目主管部门或建设单位依据国民经济和社会大战长远计划，结合行业和地区规划要求、资源条件与生产力布局情况、经过对项目建设必要性和建设可行性的初步分析，编制初步可行性研究报告并提出项目建议书，上报有关部门对项目惊醒初步决策。 二、项目建议书经过批准，纳入投资前期工作计划和贷款计划，有项目建设单位委托工程咨询公司对项目进行可行性研究，并编写可行性研究报告，上报有关部门进行最终决策。 三、由投资决策部门和贷款机构或组织专家小组，对项目的可行性研究报告进行审查与评估，调查测算与分析、衡量项目建设和投产全过程的利弊得失，论证和估算项目的社会经济效益，提出项目评估报告。 四、由投资决策机关根据项目评估报告和项目可行性研究审批报告，根据投资主体的目标战略和内外条件对项目作出最后的选择，对项目投资作出最终决策。 17 投资机会研究的任务：是为建设项目的投资方向和项目设想提出的建议。 目标：对国内外的政治、经济、社会等投资环境进行分析，研究分析投资机会与投资主体自身条件是否适应，如何具体落实投资机会，鉴别投资方向，选定投资项目，确定初步可行性研究范围和辅助研究的关键方面。 18 一般机会研究包括地区机会研究、部门机会研究、资源机会研究。 19 特定项目机会研究的主要内容：对投资环境的客观分析、对企业经营目标与战略分析和内外部资源条件分析、项目投资者或承办者的优势、劣势分析。 20 机会研究的方法：主要采用定量与定性相结合的方法，如要素分层法、评分法、方案比较法、逻辑框架法和头脑风暴法。 21 要素分层法的步骤：列出项目影响要素；影响要素分层；列出分层矩阵；要素评分；评分修正；决策。 22 初步可行性研究的内容：初步分析项目建设的必要性和依据；市场和生产能力的初步分析；对资源开发项目，要初步研究资源的可利用量、自然品质、赋予条件及开发价值等；产品方案、建设规模、建设地区和场址选择的初步设想；物料投入、资源供给、建设条件和协作关系的初步分析；主要工艺技术方案设想与项目设计，初步确定项目范围、主要单项工程和总体部署设想、主要工艺技术方案和设备选型，以及土建工程规划的初步设想；项目进度安排，初步确定项目建设和生产时间进度表，以及建设规划中规定的建设费用估算；对环境保护、劳动保护和安全卫生提出初步方案，对现状环境调查，提出劳动保护、安全卫生措施、消防设施和环境保护措施的初步方案和费用，分析环境是否影响项目立项；项目人力资源和组织机构与管理费用的初估；投资估算和资金融资方案设想；经济效益和社会效益的初步评估；初步结论和建议。 23 项目建议书是投资机会研究的具体化，是项目得以成立的书面文件。 24 初步可行性研究与详细可行性研究的区别：研究任务不同，基础资料和编制依据不同，内容繁简和深度不同，投资估算的精度要求不同，上报的研究成果内容不同。25 可行性研究是项目前期工作的最重要内容，它是项目投资决策前，对工程建设项目进行全面的技术经济分析论证的科学方法和工作阶段。 26 作用：作为建设项目投资决策和编制科行性研究报告的依据；作为筹集资金向银行申请贷款的依据；作为项目主管部门商谈合同、签订协议的依据；作为项目进行工程设计、设备订货、施工准备等基本建设前期工作的依据；作为项目拟采用的新技术、新设备的研制和进行地形、地质及工业性试验工作的依据。 27 可行性研究报告编制的要求：应具有科学性和严肃性；承担单位应具备必要的技术条件；其深度应达到国家规定的标准要求；要符合规定的文本格式要求。 28 可行性研究工作的步骤：委托和签订协议合同；组织人员与制定计划；调查研究与搜集资料；方案设计和优选；经济分析和评价；编写可行性研究报告。 29 项目评估实在可行性研究工作的基础上，对拟建项目的必要性、项目背景情况和建设条件的可行性，以及项目在技术上的先进适用性和经济上的合理有效性等诸多方面进行全面的综合审查和评价。 30 项目建议书是在项目初选阶段，由项目业主根据国家社会经济发展的规划、方针、政策和市场需求，提出项目投资的大致设想，初步分析项目建设的必要性、建设条件的可行性和获利的可能性。31 项目可行性研究报告评估的目的：审查和判断项目可行性研究得可靠性、真实性和客观性，对拟建项目投资是否可行和确定最佳方案提出评估意见、编写评估报告，为项目行政主管部门的审批决策和银行的贷款决策提供重要的依据。 32 项目评估的内容，着重对以下四个方面进行分析论证：项目是否符合国家建设方针、长期规划及产业结构的调整方向和范围；项目产品是否符合市场需要和是否是短缺产品，是否外销、创汇或节汇；项目建设地点是否合适，有无不合理的重复建设，需要进行场址选择的技术经济论证；粗略计算项目的财务效益、经济效益和偿还能力。 33 项目可行性研究报告评估的内容：企业资信评估；项目概况和建设必要性评估；资源条件评估；项目建设和生产条件评估；工艺技术评估；环境保护和劳动安全卫生的分析评估；项目经济效益评估；项目社会评估和环境影响评估；项目总评估 其中项目经济效益评估包括：对拟建项目进行财务预测、财务和经济效益评估，并在此基础上进行抗投资风险能力的不确定性分析；首先对项目效益评估所必须的各项基础经济数据进行认真细致科学的测算核实，分析这些数据估算是否合理；项目融资方案分析评估；财务效益评估；国民经济效益评估；不确定性和风险分析评估。 34 项目评估的依据：项目建议书评估的依据，项目可行性研究报告评估的依据。 35 对于项目贷款机构来说，还需补充下列作为评估依据的文件资料：借款人近三年的利润表、资产负债表和财务状况变动表；项目各投资者近三年的利润表、资产负债表和财务状况变动表；保证人近三年的利润表、资产负债表和财务状况变动表；银行评审所需的其他文件。 36 项目评估的工作程序：了解评估项目，做好准备工作；成立评估小组，制定工作计划；调查研究，搜集资料，核查整理；审查分析、综合判断；编写评估报告 37 项目评估与可行性研究的共同点：两者同处于项目投资的前期，都是在投资决策前为项目实施所进行的技术经济分析论证工作；两者的目的都是要提高投资项目决策前的技术经济分水平，共同为实现项目投资的科学性、民主化和规范化服务，减少投资风险和避免投资决策失误，促使项目投资效益的提高；这两项工作的基本原理、内容和方法是相同的，都是运用国家已规范化的评价方法和统一颁布的经济参数、技术标准来判断项目投资的可行性和合理性。 区别：概念和作用不同；执行单位不同；研究的角度和侧重点不同；柏高撰写内容格式和成果形式不同；在项目管理工作中所处阶段和地位不同。 联系：可研是项目评估的对象和基础，项目评估是在可研的基础上进行；项目评估是使可研的结果得以实现的前提；项目评估是可研的延伸和再评价。第2章 企业资信评估1企业资信评估是指对企业的资质和信用度进行检验和计量，并科学客观的作出全面评价的过程。2.银行对企业的资信评估，是对借款企业的法定代表人素质和领导班子整体素质、经营机制和经济地位、经济技术实力和生产经营效益、资产状况及偿债能力、借款企业的信用程度和发展前景等方面进行检验、审查、考察、综合论证法分析和全面评估，据以判断企业的借款资格和资信优劣，从而说明企业资信等级及评价单位。 其目的是为了优化信贷资产结构，提高信贷资产质量，防范和减少贷款风险，从此保障贷款资金的效益性、安全性和了、流动性。3.企业资信评估的内容包括 企业素质、经营管理、经营效益、企业信用和发展前景等五个方面。4.企业素质评估内容 1、企业法人和领导班子整体素质评估，主要评价法人代表及主要领导班子成员的学识、信用、工作能力及历史业绩，分析其经营管理水平。2、产品素质评估，主要评价产品的品质、市场销售竞争能力和市场寿命期。3技术装备素质评估，评估生产工艺技术和设备的先进性与适用性、生产规模的合理性和有效性、生产能力的协调性和平衡性等因素5管理素质评估，是对企业的组织、协调、控制等情况进行分析评估6企业行为评估，是对企业行为目标、行为规模、社会责任感及企业文化等因素进行分析评估。5.企业经营管理评估1企业的经济地位评估2企业经营机制评估3企业生产经营管理评估6.企业经营效益评估 1企业经济实力评估2企业生产经营情况评估3企业资产负债及偿债能力评估。7.企业信用评估包括企业信用评估和企业信誉评估，8.且也信用评估反映了企业对一般无担保债务的偿付能力和企业财务实力的评价。主要考察企业资金占用、使用和偿还情况及信誉状况。可通过对全部资金自有率、定额流动资金自有率、呆滞资金占压率、流动资金贷款偿还率和贷款按期偿还率等指标测算。9.企业信誉评估是对企业在经济社会活动中，遵守监管法规、履行各种经济合同和对其行为进行组织管理等各方面表现情况的评估。主要包括企业经济合同履约评估和企业产品信誉评估（评估企业产品的优质率和合格率、产品的市场占有率和竞争能力）。 合同履约率=当期实际履行（或按期完成）合同分数/当期应完成合同总份数*100% 比值大于95%为好10.企业发展前景评估主要考察企业近期、元气的发展规划、目标与措施、产品的地位与市场竞争能力，企业的应变能力及发展趋势。从市场预测、发展规划及措施和管理手段三个方面，通过对企业销售收入增长率、利润增长率、资本保值增值率、权益增长率和固定资产净值率等定量指标和其他定性指标来反映和考核企业未来的发展能力和前景。11企业资信评估程序 凡是在工商行政管理部门登记注册，具有法人资格，有三年以上的完整财务会计资料，并在银行开设了基本账户的企业，均可按下列步骤申请企业资信评估：1申请或委托企业资信评估 2搜集和核查信息资料3计算指标编制报表4综合评估，确定资信等级5编写评估报告，审定颁发证书。12评估报告内容评估依据；企业的性质、注册资金的数额与来源、资产结构及运行情况，在同行业中所处地位等；企业的内部管理体制及经营方式、机构设置、人员结构、知识层次和隶属关系等情况；企业法定代表人和领导班子的学历结构、年龄结构、经营管理能力、政绩、社会关系、个人品德及爱好与习惯等；企业的履约收信记录及其在社会上的声望；企业的发展前景，以及其他应说明的情况等。13.企业资信评估的方法1定量分析与定性分析相结合2静态分析与动态分析相结合3综合分析评估方法 历史资料分析与未来预测分析相结合的 三结合综合分析评估方法进行评估。14.企业资产结构、素质评估指标1）产负债率=发债总额/资产总额*100%（70%）企业资产结构的主要指标2）定资产净值率=固定资产净值/固定资产原值*100%（=100%）反映企业偿付流动负债的快慢，衡量流动资产中可以立即用于偿还流动负债的部分的比重， 企业流动资产的总体变现能力或近期偿债能力。5）长期资产与长期负债比率=长期资产/长期负债*100%（=150%）反映企业长期偿债能力的指标。6）存货周转率=销货成本/平均存货*100% 平均贷款=（存货年初数+存货年末数）/2 反映了企业的产品销售能力和存货的周转速度。7）应收账款周转率=销货收入或劳务收入/平均应收账款*100%（400%）反映了应收款的流动速度。15企业信用程度评估指标1）全部资金自有率=（固定资金+流动资金+其他单位资金+股金）/全部资金平均额*100%(60%)反映了企业自有资金占项目全部投资资金的百分比。2）定额流动资金自有率=（流动资金+其他单位投入流动资金+股金（流动部分）/定额流动资金平均余额*100%（30%）体现了自有流动资金占全部定额流动资金的百分比。3）流动资金贷款偿还率=（1-逾期流动资金贷款额/流动资金贷款总金额）*100%（=100%） 反映了流动资金贷款偿还能力4）呆滞资金占压率=（积压物资+待核销财产损失+逾期未收款+未补亏款+应摊未摊费用+挤占挪用自己）/期末全部资金占用*100%（95%）反映企业对外购货物的支付能力和企业的支付信誉6）贷款按期偿还率=报告期至按其实际偿还贷款额/报告期止应偿还贷款总额*100%（=100%）7）合同履约率=当期实际履行合同分数/当期应完成合同总份数*100%（95%）16.企业经营管理评估指标1）产品销售增长率=（本期产品销售收入总额-上期产品销售收入总额）/上期产品销售收入总额*100%（10%）反映了企业产品销售收入的变化情况2）一级品率=一级品产品产值/全部产品产值*100%（国家目标值）3）新产品开发计划完成率=新产品实际值/新产品计划值*100%（=100%）4)产品销售率=产品销售工厂成本/全部产品工厂成本*100%（大于95%）5）产品库存适销率=（1-本期全部流动资金周转天数/上期全部流动资金周转天数）*100%（大于4%）17.企业经济效益评估指标1）资金利税率=企业全年利税总额/（固定资金平均余额+全部流动资金平均余额）*100% 大于15% 体现的企业的全面经济效益和对国家财政所做的贡献。2）销售收入利润率=企业全年实现利润总额/企业全年销售收入*100%大于15%反映企业经营总的利润水平和经济效益，还体现的企业的经营管理水平。3）利润增长率=（本期实现利润总额-上期实现利润总额）/上期实现利润总额*100% 大于5%4）资产报酬率=（利润总额+利息支出）/平均资产总额 要大于部门或行业规定的目标值平均资产总额=（期初资产总额+期末资产总额）/2 反映企业资产利用的综合效果。5）资本收益率=利润总额/资本金总额*100%=净利润/实收资本*100% 要大于15% 衡量投资者投入资本的利用效果和企业经营管理水平高低的综合指标。6）资本保值增值率=期末所有者权益总额/期初所有者权益总额 大于等于100% 反映了投资者投入企业资本完整性和保全性，反映了企业是投资者投入的资本增值的能力。7）社会贡献率=企业社会贡献总额/平均资产总额*100% 8）社会积累率=上交国家财政总额/企业社会贡献总额18.企业资信等级的划分 采取三类就九制 只给评估得分达到60分以上的客户定级 因此实际上是采用四级评定的办法 一等 AAA 90100信用极好 AA8089信用优良 A7079信用较好 二等BBB6069信用一般 欠佳 较差 很差 太差 没用信用19.企业资信等级的评定 第三章 项目建设必要性和投资环境评估第一节项目建设必要性评估1项目建设必要性评估概念：项目建设必要性评估是投资项目评估的首要环节，是对项目可行性研究报告中提出的项目投资建设的必要性的理由及建设的重要性和可能性进行重新审查、分析和评估。2项目建设必要性评估的作用：（1）保证投资项目规划和投资决策的正确性，以利于确保投资安全（2）为项目增强产品竞争能力和提高投资效益、降低投资风险提供可靠的依据，可进一步提高项目未来产品市场占有率和投资效益。（3）能确定合理的项目建设规模，有利于控制投资项目规模，防止盲目建设和重复建设。（4）根据国家政策方针和建设文件，择优选择投资项目，有利于引导投资者和贷款机构选择正确的投资方向。3项目建设必要性评估的内容（1）对项目背景及项目发展概况的审查、分析与评估（2）项目宏观必要性评估（3）项目微观必要性评估第二节项目建设背景分析评估4项目建设背景分析评估是项目投资必要性评估的重要前提和基础5项目新建的理由（1）新建或扩大企业的生产能力、为社会提供所需产品或服务，以满足社会需求和提高企业经济效益的需要。（2）优化国家资源配置，合理开发和综合利用当地丰富资源，增强社会财富，实施可持续发展的需要。（3）为提高产品质量，扩大需求面、增加产品附加值，填补本地区的空白或可替代进口，或可出口创汇满足国际市场需要。（4）新建基础设备或充分利用现有的基础设施、优越的社会协作条件和政府的优惠政策，改善交通运输等投资环境，提高人民的生产和生活条件，促进地区经济和社会发展的需要（5）发展教育、文化和卫生等公益事业，满足人民不断增长的物质文化生活的需要（6）增强国防和社会安全能力的需要6对项目建设依据和兴建理由进行分析论证，应从国民经济和项目本身俩个层次进行。7项目预期目标分析评估主要内容：（1）项目建设内容和建设规模（2）产品性能和档次（3）项目技术装备水平（4）项目收益和成本费用等经济目标（5）项目建成后在国内外同行业中所处的地位，或者在经济和社会发展中的作用等。7项目设想的分析评估内容（1）项目建设地址、项目的承担单位和项目业主的隶属关系（2）项目的市场条件和生产建设条件（3）项目总投资和资金来源（4）项目投产后的效益情况（5）明确项目发展前景对本部门和地区经济发展与经济结构的适应性。8项目审批程序和发展概况分析评估（1）项目审批评估，主要是分析评估项目审批程序是否符合国家有关政策的规定（2）项目进展概况分析评估第三节 项目投资环境评估9投资环境的概念：是指影响和制约项目投资活动全过程的各种外部环境和条件的总和，它是决定和影响项目投资资金增值的各种政治、自然、和社会因素相互作用而形成的矛盾统一体10投资环境的分类（1）按构成因素的不同，可分为政治环境、经济环境、自然环境和社会环境（2）按投资环境层次不同可分为宏观投资环境和微观投资环境（3）按投资环境的表现形态不同，可分为软投资环境和硬投资环境 11软环境是指不具有物质形态的影响投资环境项目的各种人际环境因素，硬环境是指具有物质形态的影响投资项目的各种物质环境因素12对拟建项目的投资环境的评估主要内容应包括（1）社会政治环境评估，主要包括对政治环境、社会意识形态和法制建设等的评估（2）经济环境评估，主要是对经济发展水平、经济结构和生产要素市场及其结构的评估（3）自然、技术和物质环境的评估，主要包括对自然环境、技术环境和基础设施的评估13投资环境评估方法（1）多因素评分法，重点考察投资环境的微观方面（2）多因素综合评估法，目的是要明确该区域内投资环境的相对水平和对区域内存在问题的改进建议，这是一种总体评估方法14运用多因素综合评估法应注意下列几个问题（1）权数不是固定不变的，它随时间、空间、研究对象的转移而变化（2）反映全国各区域内投资环境，可以以上述指标体系为基础，增删一些指标，调整指数权数（3）在利用此评估法分析我国与国外其他国家的投资环境差异时，应注意考虑各指标之间的可比性。第四章 市场分析、建设规模和产品方案评估1.市场分析感念 对项目产品进行需求分析、供给分析和综合分析。2.市场分析的内容 市场现状分析、产品需求与供求分析、产品价格预测、目标市场分析、市场竞争分析和市场风险分析。3.市场分析的方法 1)市场调查2）市场预测3）市场趋势的综合分析4.市场现状调查的内容 1）市场容量现状的调查2）价格现状的调查3）市场竞争力现状调查5.市场调查的方法 1）资料调查（根据现成的资料和数据进行调查、分析和研究） 2）抽样调查（从所要研究的特定现象的总体中，依随机原理抽取一部分作为样本，根据对样本的研究结果在抽样置信水平上，推断总体特性的调查方法） 3）实地调查（市场调查人员在实地向消费者、用户和各工商企事业单位进行直接调查）6.市场调查的步骤 1）选择产品 2）明确现场调查范围 3）选择市场调查的具体部分 4）收集所需的原始资料和第二手数据5）确定随机抽样的规模和设计，选择抽样调查的方法 6）确定实地调查的方法与技术，招聘和培训现场统计人员，组织现场工作，详尽研究所收集的数据资料 7）分析数据和处理数据 8）分析与解释、归纳与结论。7.产品需求预测 利用市场调查所获得的信息资料，对项目产品未来国内外市场供应和需求的数量、品种、质量、服务进行定性与定量分析。8.产品预测内容 1）供应预测 2）需求预测 3）产品供应和需求平衡分析 4）目标市场分析9.市场预测的内容 试产调查所获得的信息资料为基础，通过整理、概括和研究分析、运用科学方法，测算判断未来一定时期内商品的需求和供应量的变化情况和发展趋势10.市场预测制约因素 1）产品的消费用途 2）产品的消费对象 3）产品的消费条件 4）产品的更新周期5）市场环境因素 6）营销策略与推销方式11.市场发展预测方法 1）直观法 2）历史引申法 3）因果分析法 4）产品寿命期分析法12.价格预测法 回归发和比价法13.市场竞争分析 主要研究拟建项目在国内外市场竞争中获胜的可能性和获胜能力14.产品风险分析 项目产品市场分析的重要内容，亦是贯穿于项目决策分析全过程的风险分析的有机组成部分。15.市场风险分析的一般步骤 识别风险因素、估计风险程度、提出风险对策16.市场综合分析 将市场现状调查和供应与需求预测所取得的数据资料汇总列表，进行项目产品的供应与需求综合平衡分析，确定项目产品方案和生产规模提供依据。17.综合分析的原理 从市场活动的联系来看，市场活动的现在和未来，主题与课题都不是孤立的，而往往从纵向到横向都是一个运动着的整体。18.销售策略的内容 1）确定项目的地理区域销售策略 2）确定市场占有额销售策略 3）确定“产品-市场”的销售策略19.销售策略实施的措施 1）产品政策 2）价格策略 3）推销政策 4）销售和分销渠道 5）在确定销售措施时应编制销售活动计划和进度表及制定销售费用预算。20.建设规模的含义 是指项目可行性研究报告中规定的全部设计生产能力、效益或投资总规模。21.建设规模确定的步骤 1）初步确定规模区间 2）确定项目的起始规模 3）确定最大建设规模 4）制定项目不同规模投资方案 5）确定项目合理经济的建设规模 22.确定建设规模的因素 1）合理的经济规模 2）市场容量和环境容量 3）资金、原材料、以及主要外部协作条件对项目规模的满足程度23.确定经济合理建设规模的方法 1）盈亏平衡法 2）分步法 3）最小费用法 4）起始规模的确定方法24.盈亏平衡法的基本步骤 1）根据产品生产需求确定工艺技术和设备，计算出企业最低生产规模界限 2）合理生产规模的选择，就是要研究产品生产量与费用之间的变化关系 3）按照生产活动的时间动态，可采用盈亏分析图法，来确定项目最佳的生产规模25.总成本公式：C=a1+a2Q+a3Q平方 总收入公式：S=b1Q+b2Q平方26.分步法的概念 运用盈亏分析法先确定起始经济规模，再确定合理经济规模的分布计算方法。27.分步法程序 第一步，确定起始经济规模；第二步，确定最大经济规模；第三步，制订比较方案；确定合理经济规模。28.起始规模的确定方法的步骤 1）制定产品的先进工艺过程 2）按工艺条件选择与计算最低产量 3）根据产品销售量、成本和合理利润水平，计算出最小规模 4）如果最小规模超过最低产量，则必须增加设备、提高产量，作为起始规模；如果最小规模低于最低产量，就以最小规模作为起始规模29.项目建设规模的主要决定因素 1）项目产品的市场需求 2）原材料、能源供应及其他生产条件 3）生产技术和设备的先进性及来源 4）自然资源和资金的可供量及主要外部协作条件 5）生产的“经济规模”问题。30.多方案评选方法分类 效益成本评比法和多因素评比法31.产品组合概念 项目的各种不同产品的计划及比例，包含产品种类、品种的结构和相互间的数量关系32.产品方案论证 对项目拟生产的产品品种及组合方案，以及产品规模、质量标准、工艺技术、材质、性能和用途、价格、产量、内外销售比例等进行分析论证33.产品方案论证确定的因素和要求 1）必须以满足市场需求为出发点 2）须符合国家有关产业政策的要求 3）要提高产品的通用化、标准化和系列化水平 4）符合技术经济的要求 5）符合资源综合利用和环境保护的要求 6）要符合原材料供应和生产储运条件34.产品方案的评估概念 根据市场供需综合的分析的评估，对项目产品方案从产品性能、品种、规格构成和价格、资源与环境条件、原材料燃料供应和生产储运条件等方面是否适合要求进行分析论证和评估35.产品方案比选内容主要有 1）单位产品生产能力 2）投资效益 3）多产品项目资源综合利用方案与效益等第5章 资源条件、厂址选择和生产建设条件评估1.资源的概念 广义是泛指社会财富的来源，既包括自然资源，又包括技术资源、信息资源和人力资源等社会资源；狭义值人类用以创造社会财富的自然资源，即包括工业、农业、交通运输业等部门生产、经营所需用的自然资源，又包括满足人们生活福利所需的自然资源，如各种矿产资源、水利水能资源，森林资源，渔业，水合土地等动植物资源。2.自然资源的特点 1资源的有限性2资源分布的不均衡性3.资源的优化配置 为解决资源的有限性和人类需求的无限性之间的矛盾，就需要对有限的资源进行优化配置，即把有限和稀缺的资源适当分配到各种不同的用途中，使其发挥最大的效能和取得最佳效益，是有限的资源得到合理有效的利用。所以国家应从国民经济和社会发展的整体角度出发，在资源利用总体规划指导下，采用切实可行的方案来实现资源的优化配置，体现资源利用的合理性和经济有效性。4. 资源开发项目主要包括：金属、煤炭、石油、天然气、建材、化学、水利水电和森林采伐等投资开发项目。5. 资源开发利用的基本要求 1符合资源总体开发规划要求2符合资源综合利用的要求3符合节约资源和可持续发展的要求4森林资源的开发利用应符合国家保护生态环境的规定5资源储量和品质开泥潭深度应达到国家有关部门的规定要求，6对自然资源的利用应进行合理性分析6.资源综合利用的范围主要包括1在矿产资源开采过程中对共生、伴生矿进行综合开发与合理利用2对生产过程产生的废水、废气、固体废弃物、余热、余压等进行回收和合理利用。7.资源开发项目的资源条件评估原则 1 可得性 是指资源的拥有状况和赋存条件，再现行条件下能否开发利用2可靠性 是指资源储量是否能满足项目生产和合理开采要求3可用性 是指资源的品质等级是否能满足项目正常生产和使用要求，4可获利性 是指开发价值如何，能否获得经济效益。8.资源开发项目的资源条件评估内容1资源的合理性2资源的可利用量3资源的自然品质4资源的赋存条件5资源的开发价值6明确资源的供应是否有协议，以评估项目资源的供应是否可靠7研究技术进步对充分利用和发挥资源优势的作用和影响。8对于需要利用稀缺资源和供应紧张的资源项目，还应分析评估开辟新资源的可能前景及替代资源的途径。9.资源有效利用的途径1对资源进行预处理、深加工。2采用先进生产工艺3采用先进的机械设备4综合利用和回收复用10.对资源有效利用的评估指标1某种资源利用率=项目产品中包含的某种资源数量/这种资源的总消耗量*100% 2单位产品某资源消耗量=该资源年总消耗量/产品年总消耗量11.项目建设地区选择的要求1符合全国生产力布局的基本原则和部门生产力布局的特点和要求，结合企业生产性质、规模和条件等各种因素来确定建设地区，按照可行性研究报告和项目建议书批准的占地面积合理运用土地，注意节约土地。2厂址与居住区和生活福利建设用地同时选择，厂址的位置必须符合工业区域规划和城市或农村总体规划，并与已有的和正在建设的工业区相协调，尽可能利用原有建筑和靠近现有居民点。3必须充分考虑资源条件和消费市场、运输、水、电等条件，尽量靠近主要资源供应地点和消费市场。4选取应考虑改善社会经济环境，注意环境保护和生态平衡，保护风景和名胜古迹，工业区和生活区分布应符合安全和卫生保护要求，还应考虑可提供的劳动力资源，建筑施工条件和气候条件等。5要重视厂际合作6建厂的水文地质地震和地形等自然条件要适宜于企业的生产建设12.建设地区选择条件的分析。1建厂的自然条件2建厂的社会经济条件3建厂的交通运输条件4建厂的基础设施条件5在选取时必须避开以下地段：风景区、名胜古迹和自然保护区；水土保持紧肯区；矿山作业等爆破危险区；有放射性污染或有还气体污染严重的地区；传染病、地方病流行或常发区；军事设防区；生活饮用水源的卫生防护地带；与科研、文教和民俗风俗有悖的地区。13.项目厂址选择的原则1遵循国家的建设方针，满足项目生产建设和职工生活的要求2必须服从区域规划、城镇建设规划和国土开发整治规划等的要求3要有利于节约投资和生产经营费用4要注意环境保护要有利于保护风景区和文物古迹5节约用地，应因地制宜地优先利用荒地、劣地、山地和空地，尽可能不占或少占耕地，不要在地震断层、滑坡、泥石流、崩塌、狂藏区等工程地质和水文地质条件恶劣地区选厂址6尽量减少拆迁移民，尽可能不靠近、不产余额人口密集和城镇或居民区7要有利于厂区合理布置和安全运行8厂址选择还应赵忠研究拟建项目的生产工艺特点和生产经营对厂址的要求，以及外部条件和四周环境对项目生产经营的影响。应满足生产工艺要求，厂区布置紧凑合理。14厂址选择的研究内容1厂址位置2占地面积3地形地貌与气象条件能否满足项目建设规模和建设条件要求，并计算土石方工程量及所需工程费用。4地震情况，包括地震类型、活动频度、震级、列度及防震抗震要求，5工程地质水文地质条件能否满足项目建设要求，6征地拆迁民安置方案7交通运输及水电供应等条件8环境保护条件，厂址位置能否被当地环境容量所接受，是否符合国家环境保护法规的15厂址选择方案比选内容包括：地形、地质、地貌、水文、气象、设施占用土地情况、拆迁情况、四邻条件、环境和技术经济等方面就进行对比分析，选择厂址的推荐方案。16.厂址比选的方法一般采用方案比较法、评分优选法、最小运输费用法、线性规划和重心法等。1）追加投资回收期T=(K2-K1)/(C2-C1)Tr箭头min 2）年成产成本费用a=c+k/Tr P109 2)评分优选法p11216.厂址推荐方案在可行性研究报告中说明如下问题1推荐方案的优缺点2绘制推荐厂址的位置图3需要拆迁的原有建筑物和构筑物的数量，面积，建筑类型和利用原有建筑物面积，4.占地总面积5.推荐意见。17.厂址方案的评估内容，1共有几个厂址方案可供选择，是否经过详细比较论证，必选方法是否正确，推荐方案是否合理2.所选厂址方案是否符合国土规划、地区规格、城市规划、土地管理、文物保护和环境保护等方面的规定3厂址地址是否稳定，有无断层、熔岩、膨胀土、收缩土或其他不良地质现象，地震烈度等是否适宜建设此类项目。4.厂址的工程地质、水文地质是否查清、是否适宜，地形地貌、地基、岩性、土性、面积、位置、防洪、安全、环境等是否符合要求。5厂址与当地的社会经济、文化、宗教风俗、风景、名胜和旅游状况是否相宜。6厂址是否符合少移民，少拆迁，节约用地，少占耕地，利用荒地、山地、劣地和空地的原则7厂址的土地利用系数、建筑系数是否合理。8是否有利于场区合理布置和安全运行，满足生产工艺要求，布置 合理，有利于安全和保护生态环境和风景估计9有无用地协议文件。18对项目建设实施条件的分析主要是分析建设资金、建设场地、设计力量、设备制造供应、施工力量等方面条件的可行性情况。19建设资金条件评估1要认真核算项目建设总投资，按国家有关规定测算，不留缺口，并按照合理建设进度和资金来源分配年度投资使用计划。2对资金来源的正当性和可靠性进行分析。3对各项资金来源的使用条件及使用可能性进行必要分析，并从时间分布上满足项目建设进度的要求，尤其是国际性融资和使用外汇，都要落实使用条件和使用可能性，注意分析国际市场物资价格和外汇率的变化 目的是要使拟建项目的建设具有可靠的合法的财力保证基础。20.建设场地条件评估1分析项目所在地段的地形、地貌、工程地质和水文地质等自然条件2对建设用地的可行性分析3对施工现场在醒目实施阶段供电、供水的可靠性进行分析21.设计力量条件评估 评估承担项目设计单位的技术力量和技术装备等状况22.设备制造和供应条件评估 对设备的制造技术进行可行性分析评估，保证设备质量。在项目实施阶段按时进行设备安装和顺利进行设备的联动负荷试车23.项目生产条件的分析评估包括1然资源条件的分析评估2原材料、燃料动力供应条件分析评估3交通运输和通信条件的评估4外部协作配套条件和同步建设评估5组织机构设置评估6人力资源配置评估24.自然条件的分析评估1项目所需资源的名称 储量 品位 成分 产地或供应点2资源品位 自然品质 成分与需用要求的适应性3说明资源赋存条件和开采方式4根据项目年最大需用量、资源的可能供应量及今后生产发展所需资源扩大供应的可能性，制定合理的开发规模和开发年限，以及资源的开发价值。5在已有资源不能满足拟建项目生产规模需求时，提出相应的措施。 对于一般工业项目资源条件的分析，应注意工业项目所需资源的来源、数量、运输方式、供应条件及今后发展和开发的趋势等25.原材料、燃料动力供应条件分析1、主要原材料供应条件的分析【1研究确定原材料的品种、质量和数量2研究确定供应来源和方式3研究确定运输方式和选取原材料价格】2主要原材料供应条件的评估【1要查明需要的主要原材料的名称、品种、规格、需要数量及供应来源、供应方式和运输条件等2要调查原材料的价格、运输费用、供应方的价格趋势、原材料综合利用和待用的可能性及对价格的影响，以分析今后原材料成本是否有可能降低3对原材料和物料投入供应条件分析评估的要求（1原材料供应的数量要满足项目生产能力的需要2原材料的质量要适应生产工艺的要求3逐一分析评估主要原材料的价格，达到提高项目经济效益的目的4原材料的用应首先要立足与国内，如果必须从国外进口时，则须说明进口的理由5有国内供应的原材料要注意就近取材选择合理经济的供应距离和运输方式6为保证项目产品的连续生产，英宗时材料存储设施的建设）】2、燃料动力的供应条件的分析评估 分析【1燃料供应条件分析2动力供应条件分析3应注意地区动力供应的供需平衡问题】 评估【对燃料供应条件的评估内容是：燃料的品质、种类、成分、性能、和热值能否满足项目需要；燃料有几种来源可供选择时，可研究报告中推荐的方案是否合理；目前，近期和远期所需数量能否保证；有无供应协议，供应是否可靠；供应方式和燃料价格是否合理2作为公用基础设施的水 点 其等动力供应条件评估的内容有： 水 有几种水源和供水方案，方案是否经济合理；水质是否符合要求，素哟蓄水量是否准确，多供水量是否满足近期和远期的需要，有无协议文件。 电力和气供应 有几种电力热力供应方案，推荐方案是否经济 合理安全 可靠 供应能否保证，有无协议文件】3、主要原材料燃料动力供应方案比选内容【关于满足生产需要的程度2关于采购供应来源的可靠程度3关于价格和运输费用是否经济合理。】2比选方法 【1对于价格必须按一般采用定性比较，必要时可采用定量分析，如单位产品边际利润法、盈亏平衡法恶化原材料最低成本法2关于运输费用，主要比选运输方式和单位运量的费用】3提出推荐方案25交通运输和通信条件的评估 1交通运输条件的评估【1分析项目所选择的运输方式和运输设备是否经济合理，运输中装卸运储各环节见的能力及组织管理是否协调有序，估算各种类型屋子的运进量和运出量，分析其对生产过程与产品成本的影响2运输方式的选择可从场内厂外两种运输方式进行分析3运输方式的原则应进行多方案的技术经济分析比较，选取最经济合理的方式】2通信条件评估26.外部协调配套条件和同步建设评估1外部协作配套条件评估【1是指为拟建项目提供零部件、半成品或包装品的前序项目条件，或是将拟建项目生产的产品进行加工后销往市场的后续项目条件2前序协作评估，主要应调查协作厂对拟建项目所需零部件半成品包装品德供应能力 规格 型号 交货期和运输条件，以及协作厂的地址和技术力量分析协作件的保证程度；调查研究协作件的质量 价格 运输费用对项目产品质量 和成本的影响3对于为拟建项目生产的产品加工后销往市场的后序协作厂，应在分析产品需要时考虑本项目的后序协作配套问题，最好与协作厂签订合同，保证销售】2同步建设评估 【分析评估拟建项目的前序项目和后序项目与拟建项目及其内部主体工程与辅助配套工程项目之间，在建设时间、生产技术和生产能力上的同步建设问题】27.组织机构设置评估1设置依据【1按照拟建项目出资者特点，确定相适应的组织机构模式2依据拟建项目的规模大小，确定项目的管理层次3根据项目建设和生产运营特点与需要，设置相应的管理职能部门】2组织机构设置方案的分析评估【1对经过方案必须按后提出项目组织机构推荐方案进行适应性分析，主要分析项目法人的组建方案是否符合公司法和其他国家有关规定要求2分析项目执行机构是否具备指挥能力 管理能力和组织协调能力3分析组织机构的层次恶化运作方式是否能满足建设和生产运营管理的要求，恩那个发承担项目筹资建设、生产运营、偿还债务等责任4对于技术改造项目，还应分析企业现有组织机构、管理层次、人员构成情况，结合改造项目的需要，制定组织机构设置方案】28.人力资源配置评估 1人力资源配置的依据【1项目产品方案 生产能力 建设规模 生产工艺 生产运营复杂程度与自动化水平要求2项目组织机构设置与生产管理制度、人员素质与劳动生产率要求3国家有关劳动法律法规政策和规章，部门和行业的劳动定额标准4国内外同类项目的水平】2人力资源配置的内容【1根据行业类型和生产过程特点，提出生产运营工作时间，制定合理的工作似的和工作班次方案3按照精简高效原则和劳动定额，提出配置职能部和个工作岗位所需员工人数3确定各类人员应具备的劳动技能和文化修养，并测算劳动生产率、职工工资和福利费用4提出高层次管理人员和技术人员的来源和选聘方案】2人力资源配置方法【1劳动效率法 2设备计算法3岗位计算法4劳动定额法5比例计算法6安组织记过责任范围、业务分工计算管理人员的人数】4人力资源配置的分析评估【1分析新增技术人员的来源 数量 技能要求 质量和落实情况，一边分析项目投产后劳动力和技术力量的保证程度2在可行性要应提出企业主要工种的技术水平要求，结合人员来源和素质制定培训计划3重点分析主要经营管理人员的经营业绩 素质、薪酬水平及服务本项目的可能性4对于技术改造项目所需人员一般可由原企业调配，需要新增的人员不多5对于小型更新改造项目，所需人员一般可由原企业调配，需要新增的不多，因此首先要了解这类项目现有劳动力能否合理调配、技术水平能否适应。】第六章项目技术方案分析评估1项目技术方案评估的内容：生产工艺技术、设备选型、工程设计、节约自然资源消耗等方案进行分析评估。2项目技术方案分析评估应遵循的原则：先进性、实用性、经济性、合理性、安全性和可靠性3工艺流程：是指投入物经过有序的生产加工成为产出品的过程4技术参数：生产过程中的各种技术条件和数据，统称为技术参数5生产工艺技术方案的比选内容：技术的先进程度与可靠程度、技术对产品质量性能的保证程度、技术对原材料的适应性、工艺流程的合理性、自动化控制水平、技术获得的难以程度、对环境的影响程度，以及购买技术或专利费用等技术经济指标。对于技术改造项目还应与企业原有技术方案进行比较6对技术资料引进的两种途径：随同成套设备或单机引进软件，是保证进口设备能否顺利采购、安装、调试、操作和维修所必要的资料；单独引进软件，就是通过“许可正交易”购买专有技术、专利权或商标7设备选型方案的比选方法：主要采用定性和定量分析的方法。定性分析是将各设备方案的内容进行分析对比；定量分析一般包括计算运营成本、寿命周期费用和差额投资回收期等指标。具体定量分析方法有运营成本比较法、寿命周期费用比较法和差额投资回收期法8系统效率：是指设备的运营效益，可用销售收入、利润和生产效率等价值指标或功能指标衡量9工程设计方案的分析评估贯彻的原则：坚固适用、技术先进、经济合理10