世界经济史第17章_垄断与垄断资本.ppt

第十七章 垄断与垄断资本,中国人民大学出版社,主讲：XXX,第十七章 垄断与垄断资本,世界经济史,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,（1）独家或几个厂商控制了生产某种商品的全部或基本资源。 （2）由于生产技术上的规模经济导致的自然垄断，即边际成本和平均成本在很大程度上下降才会形成的垄断。 （3）由少数厂商的合谋行为导致的行为垄断。 （4）由政府限制竞争的法令和政策导致的法定垄断。,1,形成垄断的原因,第十七章 垄断与垄断资本,19世纪五六十年代 ，新兴的重工业开始充当主要角色，生产集中和大规模生产体制初露端倪。 （1）铁路大规模兴建是在19世纪五六十年代。 （2）铁路的发展，带动了钢铁工业、机器制造业、石油采炼业和化学工业的大规模发展。,二、大规模生产的出现,第十七章 垄断与垄断资本,大规模生产出现以后，一方面为企业之间联合控制市场提供了条件，另一方面加剧了竞争，在弱肉强食的竞争中垄断形成。 1873年爆发的经济危机，使大批弱小和经营不善的中小企业在长期萧条中破产，使生产集中和垄断的趋势大大加强，出现了一批著名的垄断组织。 1873年爆发的危机是西方市场经济发展过程中的一个分水岭，它表明自由竞争体制的结束和垄断时代的到来。,三、垄断的必然性,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,根据并购企业与被并购企业所处的行业与市场之间的关系进行分类 。,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,1873年的经济危机引起的萧条持续了很长时间，价格持续下跌对企业造成强大的冲击。对大多数厂商来说，应付产量上升和价格下跌的惟一可行的办法就是组成同业公会，缩减产量以维持价格。 同业公会的协议并不具有合法合同所具有的强制约束力，经常会有成员采用秘密回扣或公开降价的方式，破坏价格协定，使同业公会失效。,二、横向并购,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,（1）大企业因为规模经济或垄断获得的利润受到了市场的限制。 （2）厂商与原料供应商和销售商订立的合同，受到了不确定性和机会主义的干扰，市场在这种情况下失灵了。 （3）厂商为了保证大量生产得以顺利进行，不得不将采购和销售的交易内部化于一个单一的企业中，用企业的协调能力来克服市场的不足。 纵向并购得到了当时政府的支持。这次在以纵向并购为特征的浪潮中消失的企业数目比横向并购时消失的企业数目多两倍多。,三、纵向并购,第十七章 垄断与垄断资本,投资银行业务随着并购的发展而逐步扩大，投资银行的发展又对并购产生重要影响： 第一，投资银行在企业债券和股票的发行中发展壮大，又为企业的进一步发展筹集资金。 第二，投资银行的发展刺激了并购。投资银行一方面为并购提供资金，另一方面又充当兼并促办人的角色从中牟利。 第三，兼并促办人在股票市场上促成并购。,四、投资银行,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,第十七章 垄断与垄断资本,1,第十七章 垄断与垄断资本,经过横向并购和纵向并购后的企业， 面临两大挑战：一是组织与协调产供销各个环节，确保企业运作的稳定高效；二是策划与选择企业长远发展战略，筹措与分配资源来实现这种战略。 具有现代意义的企业制度最早出现在运输和通讯领域。 现代企业制度建立之后，经济生活在企业外的由市场机制协调，在企业之内市场交易被取消，伴随着交易的复杂市场结构被企业家取代，企业家指挥生产。大企业所有权和经营权的分离，使工商业进入了经理式的资本主义时代。,二、现代企业制度的建立,第十七章 垄断与垄断资本,一般认为，企业的科技创新能力与其规模大小有着密切的关系。 熊彼特和加尔布雷斯的观点：拥有垄断力量的大企业比小企业更具创新性，更有可能提高产业技术。 哈姆贝格和曼斯菲尔德的观点：尽管技术进步是促进集中乃至形成垄断寡占的重要原因，但是垄断一旦形成，企业就会丧失技术进步的动力。而且，企业规模过大还会降低效率，不利于技术进步。 大量的证据表明，大企业在技术创新中占有十分重要的地位。,三、创新机制,第十七章 垄断与垄断资本,在工业垄断组织的产生过程中，银行的作用有了根本的改变：它由过去的单纯支付、中介作用，转化为支配整个社会货币资本的万能垄断者。 这时，银行业中的垄断资本与工业中和家族中的垄断资本的界限已经难以划分。它们相互渗透，混