商业银行风险管理与监管概述.ppt

商业银行风险管理与监管概述,天马行空官方博客：/tmxk_docin ；QQ:1318241189；QQ群：175569632,概述提纲,商业银行风险管理 银行业务：表内、表外、前台、中后台 风险形态：信用风险、市场风险、操作风险等 风险的识别、计量和化解：银行是一个 risk processor 风险管理体系：资产负债的统一管理，表内表外的统一管理，经济资本管理体系economic capital management system,概述提纲,银行业的监管 巴塞尔委员会：新资本协议、核心原则 世界主要国家和地区的银行业监管 中国银行业的监管组织历程：人民银行、银监会 监管方法：“从摇篮到坟墓”：准入（机构、业务、人员）、日常监管（现场、非现场）、退出 监管理念：风险为本的监管（风险与风险控制能力） 监管的最终目标是什么？什么是有效监管？,商业银行风险管理-银行业务,表内 on balance sheet-资产业务及管理Assets 业务： 信贷资产：放款业务（信用放款、抵押放款、保证书担保放款、贷款证券化）; 投资业务 （国债和有价证券） - 非信贷资产： 存放央行款项、同业拆借、应收账款、短期投资、委托贷款、委托投资等等17项。 管理： 资金集中法、资产配置法、线性规划法等等 零售板块、公司板块、非信贷板块 核心：流动性、安全性和盈利性,商业银行风险管理-银行业务,表内 on balance sheet- 负债业务及管理Liability 业务： - 活期存款：交易账户存款（现金、支票、可转让支付命令NOW、S-NOW、电话转帐制度、自动转账、协定账户等等） - 定期存款：期限利率确定的单式利率存款、货币市场存单（期限固定浮动利率）、可转让定期存单CD-可变利率CD，零息票CD，基本收益CD - 储蓄存款：不是S=I=Y-C的储蓄，现金、银行存款、指数、特种、货币市场 - 非存款性借款：同业拆借、央行借款、转贴现、票据 管理： 成本管理：利息成本/营运成本/风险成本；定价；借款管理-发金融债,商业银行风险管理-银行业务,表外业务off-balance及管理 *中间业务fee-based 中国人民银行2000年发布的商业银行表外业务风险管理指引：表外业务指商业银行所从事的，按照现行会计准则不记入资产负债表内，不形成现实资产负债，但能改变损益的业务。具体包括担保类、承诺类和金融衍生交易类三种类型的业务。 巴塞尔委员会1986年银行表外业务风险管理：将表外业务分为四类：担保及类似的或有负债类、承诺类、与外汇、利率和股指相关的交易类和咨询服务类。 担保（承兑汇票、贴现、保函、信用证） 承诺（贷款承诺） 衍生品（期货、期权。）,天马行空官方博客：/tmxk_docin ；QQ:1318241189；QQ群：175569632,商业银行风险管理-风险形态,信用风险 识别 借款人或交易对手可能无法履行责任的风险。评估信用风险包括评估交易对手、债务人或发行人不履行责任的机会，以及一旦出现不履行责任情况时银行业金融机构所承担的风险或财务状况遭受的影响。除了无法履约的情况之外，信用风险还包括客户信用评级的降级（downgrade）。 管理 信贷矩阵(Credit Metrics):1997年4月JP摩根财团与德意志摩根建富、美国银行，瑞士银行和瑞士联合银行等几家国际性大银行共同研究推出的评估银行信贷风险的组合模型。类似的管理模型还有：KMV、Credit Risk+、Credit Monitor。 信用衍生工具（Credit Derivatives）:信用违约互换（credit default swaps）、总收益互换(total return swaps)、信用差幅期权(credit spread option)和信用连接的票据(credit-linked note)。,商业银行风险管理-风险形态,市场风险 识别 指银行业金融机构的财务状况因市场价格，如汇率、商品或股票价格等的不利变动而承担的风险。业务的市场风险水平主要根据相关市场的价格波动情况而定。在评估市场风险时，必须同时考虑市场价格波动与经营策略的关系，如果交易的目的只是为最终买方或卖方提供中介服务，则其所面对的市场风险可能会小于纯粹自营性的业务。 随着人民币利率和汇率的市场化，市场风险成为中国银行业金融机构更为关注的问题。 管理 衍生金融市场和金融工程技术的迅猛发展，极大地丰富了市场风险管理的内容，VAR模型在巾场风险衡量中的应用又使得市场风险量化模型技术的发展领先于其他的风险管理。,商业银行风险管理-风险形态,操作风险 识别 指因内部操作程序不完善或失效、有关人员及管理制度或业务统出现问题，或外在因素影响而造成直接或间接亏损的风险。评估操作风险要了解产品因素及银行业金融机构的具体因素。其中，产品因素包括产品的复杂程度、对重大资金变动的需要、职责划分的影响及市场的成熟及创新程度。银行业金融机构的具体因素可显著增加或减少业务操作风险的基本水平。 管理 “自上而下”的核心风险识别与管理：对于高发生率、高风险的操作。 “自下而上”的操作流程、风险分布矩阵建设和自我评估体系（SLA）：对于操作风险的全面控制。,商业银行风险管理体系,- 资产负债的统一管理；表内表外的统一管理 业务线/流程银行/business line Transactions-Reconciliation-Proofs-Internal control-Internal Audit- External Audit 经济资本管理体系economic capital management system 会计资本（账面资本）、监管资本、经济资本,商业银行风险管理体系,资本的分类与内涵 - 账面资本（Book Capital ） 是会计准则定义的资本， 一般指银行持股人的永久性资本投入，包括普通股、未分配利润和各种资本储备等。 - 监管资本（Regulatory Capital） 是监管当局要求银行拥有的最低资本，或称法定资本，分为核心资本与附属资本。 - 经济资本 (Economic Capital ） 是从风险角度计算的银行资本应保有额，是抵御非预期损失的资本。它的数额多少与该银行的评级和其风险的大小密切相关。,天马行空官方博客：/tmxk_docin ；QQ:1318241189；QQ群：175569632,商业银行风险管理体系,经济资本根据银行不同业务的风类型进行计量,商业银行风险管理体系,经济资本的计算 通过预期违约率计算预期损失和非预期损失 1）预期损失=AELGDEDF AE为风险敞口，LGD为违约时的真实损失率，EDF为 预期违约率 2）非预期损失 =AEEDF2LGD+LGD22EDF 其中，2LGD为LGD的方差，2EDF 为EDF的方差 通过非预期损失计算经济资本 经济资本=M非预期损失，其中，M为资本乘数,举例：市场风险标准法,经济资本计量方法,天马行空官方博客：/tmxk_docin ；QQ:1318241189；QQ群：175569632,商业银行风险管理体系,绩效评价的核心指标：经济增加值（EVA）与经风险因素调整的经济资本回报率（RAROC） EVA=经风险调整后税后净利润-经济资本*资本期望回报率 =(经济资本回报率-资本期望回报率)*经济资本 RAROC=经风险调整后税后净利润/经济资本 =（净利息收入+非利息收入+投资收益-运营成本-预期损失准备支出-税项）/经济资本 EVA是绝对量指标， RAROC是相对比率指标，可以作为考核银行、业务条线及产品和客户（客户经理）盈利性的主要指标。,银行业的监管-Basel Committee,BIS: 国际清算银行 Basel Committee: 巴塞尔委员会 1974年 1975年协议 1983年协议 1988巴塞尔委员会关于统一国际银行资本衡量和资本标准的协议-资本协议：资本组成、风险加权控制等 2004巴塞尔新资本协议：三大支柱- 最低资本要求、监管、市场约束 2006有效银行监管核心原则25条,银行业的监管-Basel Committee,三大支柱,世界主要国家银行监管,美国： OCC, FDIC 欧洲大陆 英国：FSA 澳大利亚 日本 新加坡 香港,我国银行业监管,人民银行：银行管理司 中国银行业监督管理委员会 银行一部：工农中建交 银行二部：股份制、城商行 银行三部：外资银行 银行四部：政策性金融机构 非银部：非银行金融机构 合作部：农村信用合作社、村镇银行、贷款公司、农村资金互助社 政策法规部：法律法规制定、法律审查,我国银行业监管的方法,准入：机构、业务、人员 日常监管 现场 非现场 退出 CAMELS, ROCA, Early Warning System等,我国银行业监管评级的方法,CAMELS+O 资本充足状况（C） 20% 资产质量（A） 20% 管理能力（M） 25% 盈利状况（E） 10% 流动性（L） 15% 市场风险状况（S） 10% 其他因素（O） 定量分析和定性分析相结合：定量60%；定性40% 22个定量指标 33条定性因素和109条细化标准 算术加权评价方法，即打分法 综合分值=C*20%+A*20%+M*25%+E*15%+L*15%+S*10%,银行业监管的方法,Capital 资本监管 资本充足率=（资本-扣除项）/（风险加权资产+12.5*市场风险资本） 核心资本充足率=（核心资本-核心扣除项）/（风险加权资产+12.5*市场风险资本） Assets 资产质量 ：贷款分类、拨备、核销、问责制 问题资产水平 (Level of Problem Assets)：已过期资产占资产总额比率 (Overdue Assets to Total Assets)、已过期贷款占贷款总额比率 (Overdue Loans to Total Loans) Management 管理 Earning ability 盈利能力 业绩比率 (Performance Ratios)：平均股东权益回报比率(年度) (Return on Average Equity(Annualised)、平均资产总额回报比率(年度) (Return on Average Assets(Annualised) 、净利息(年度) (Net Interest Margin(Annualised) 、成本与收入比率 (Cost Income Ratio) Liquidity 流动性 平均流动资产比率 (Average Liquidity Ratio),银行业监管的方法,定性分析举例：资产质量 (Asset Quality) 放款及投资的政策及程序 信贷评价及发放常规资产质量比率 资产组合的组成 / 多样化 风险资产的质量表外 业务风险的概况问题资产的 数量及严重性 问题资产 走向(3年) 贷款管理及内部资产检查 系统债务国风险管理系统贷款及投资 文件准备金的足够性 (水平、政策和 方法) 问题资产的管理及变现能力 问题信贷管理小组的实力及能力 识别问题信贷的管理信息系统报告的足够性,银行业监管的方法,定性分析举例：