我国中小企业融资难问题对策探讨

-精选财经经济类资料- -最新财经经济资料-感谢阅读- 1 我国中小企业融资难问题对策探讨 【摘 要】中小企业在推动国民 经济和社会发展等方面发挥着越来越重 要的作用。缓解中小企业融资难是实施 中小企业成长工程，促进中小企业发展 的关键环节。本文通过探讨我国中小企 业融资问题的现状，进而分析中小企业 融资难的原因，提出切实解决中小企业 融资瓶颈的建议措施。 中国论文网 /5/view-5481756.htm 【关键词】中小企业；融资困境； 融资体系 中小企业在发展过程中遇到了不 少困难，融资难是中小企业发展的主要 瓶颈。我国政府虽然已经采取了一系列 促进中小企业发展的政策措施，但效果 -精选财经经济类资料- -最新财经经济资料-感谢阅读- 2 并不明显，中小企业融资难问题依然难 以解决。 一、中小企业融资问题现状 （一）银行对中小企业的信贷支 持存在障碍 在我国，大部分中小企业的外源 性资金来源主要是银行贷款，而在这一 融资渠道中，中小企业一般又被限定在 抵押或担保贷款这一条件苛刻的狭窄通 道中。实际情况表明，即使在流动性十 分宽裕的情况下，中小企业贷款难问题 依然突出。 （二）直接融资渠道不畅，中小 企业长期权益性资本严重匮乏 目前，中小企业直接融资的状况 并不理想。在发行企业债券方面，从近 几年来讲，尽管中央政府包括地方政府 不断出台优惠政策，但是由于门槛成本 高、监管混乱和创新乏力三块绊脚石横 亘在现行制度面前，因此。企业债券既 没有实现质的突破。也未呈现蒸蒸日上 的势头。在股票上市方面，中小企业很 -精选财经经济类资料- -最新财经经济资料-感谢阅读- 3 难满足上市资格的要求。据国家统计局 统计，我国目前有中型企业 3 万多家， 小型企业大约 400 万家。这么多中小企 业，符合上市条件的中小企业大不多。 中小企业想在创业板上市，可谓万里挑 一。正因如此，那些真正处于创业阶段 的创业企业，就很难挤进创业板。 （三）中小企业自有资金缺乏 我国非公有制中小企业从无到有、 从小到大、从弱到强，企业发展主要依 靠自身积累、内源融资，从而极大地制 约了企业的快速发展和做强做大。企业 只靠自我积累进行融资将影响自身的发 展规模.但是缺乏自我积累机制，高度依 赖银行信贷，将会出现自有资金的严重 不足，对利率、价格等经济参数反应不 敏感。企业也不可能健康发展。为了获 得企业生存和发展的资金，中小企业往 往互相担保申请贷款。一旦一家企业的 经营出现问题，面临资金链断裂和破产 倒闭风险，就会引起连锁反应。若急需 短期资金，中小企业之间会相互拆解， -精选财经经济类资料- -最新财经经济资料-感谢阅读- 4 或通过内部融资的方式解决。 （四）民间融资活动较活跃，但 仍处于“非法 ”状态 由于正式金融体系无法满足中小 企业的融资需求，部分中小企业在其发 展过程中都不得不从非正式金融市场上 寻找融资渠道。中小企业转向民间借贷 市场融资，成为民间借贷市场的主要参 与者，特别是对于不具备一定规模的微 小企业，更要依靠民问借贷市场来融资。 由于在这一领域金融监管基本是空白， 民间融资活动大体呈现自发和不规范发 展状况。不仅市场发育程度很低，仅仅 依靠业缘和地域关系而非社会信用关系 进行操作，难以发展真正市场化的融资 活动，而且在一定程度上扰乱了金融秩 序。 二、缓解中小企业融资难问题的 对策建议 （一）促进中小企业信用制度建 设 在现阶段，由于中小企业融资的 -精选财经经济类资料- -最新财经经济资料-感谢阅读- 5 主要途径是银行贷款。冈此，中小企业 信用体系未建立是造成融资难的原因之 一。中小企业自身应提高其信用度，构 建融资信誉。按时偿还金融机构贷款， 保持良好的银企关系和社会形象，为企 业再融资创造条件。 （二）提升中小企业自身素质 中小企业要积极调整产品结构， 提高竞争能力，大开拓国内外市场，千 方百计减少库存积压，积极组织货款回 笼，有效盘活资金。要加快建立现代企 业制度。进一步加强财务和资产管理.增 强信息透明度。特别是要树立诚信意识， 增强信用观念和法制观念，守合同、重 信用，按期归还贷款，维护金融秩序。 （三）建立健全中小企业融资担 保体系 政府部门应充分认识中小企业信 用担保体系建设的重要性，研究对策， 采取措施，正确引导，解决好中小仑业 信用担保体系建设中出现的矛盾和问题， 建设多层次的中小企业信用担保体系。 -精选财经经济类资料- -最新财经经济资料-感谢阅读- 6 鼓励各类中小企业信用担保机构通过整 合、引资、并购等方式做大做强，鼓励 各级政府、国有及国有控股企业和民间 资本投资各类中小企业信用担保机构。 构建多元化中小企业信用担保体系，帮 助中小企业信用担保机构增加资本金规 模，提高融资担保能力。 （四）加大金融机构对中小企业 融资的支持力度 各银行业金融机构要进一步加强 与中小企业信用担保机构的合作。在控 制风险的前提下，根据中小企业信用担 保机构资本金规模合理确定放大倍数和 授信额度，共同做大中小企业融资规模。 银行要发挥信贷风险控制优势，为中小 企业信用担保机构提供企业信用评级和 风险评估等技术支持，降低中小企业信 用担保机构风险。完善中小企业融资的 信贷支持机制。各商业银行要合理确定 基层支行的信贷审批权限，简化审批流 程，提高服务效率。对中小企业信用担 保机构提供担保的中小企业，可以在授 -精选财经经济类资料- -最新财经经济资料-感谢阅读- 7 信额度内采取“ 一次授信、分次使用、 循环担保”方式，提高担保和放贷效率。 （五）创新中小企业金融服务 按照“ 试点先行、有序推进、规 范运作、防范风险” 的原则，开展设立 小额贷款公司试点。落实政策，调整优 化信贷资金体系。为此，要调整优化信 贷对象的企业结构，要增加扩大中小企 业特别是小企业、微小企业贷款规模和 贷款数量；要调整优化信贷资金的期限 结构。中小企业转型升级需要中长期资 金的支撑；要调整优化金融业务品种结 构，减少中小企业融资成本；要改进银 行业资信评价指标体系，重新修订企业 资信评价，并区别对待。要改进银行业 绩的考核制度，推进小企业独立核算体 制建设。放宽小企业呆、坏账的核销条 件：要改进银行内部考核制度，明确免 责条款，设定合理的中小企业坏账容忍 度；要完善小企业贷款的风险补偿制度， 实现转型升级能够风险补偿。 -精选财经经济类资料- -最新财经经济资料-感谢阅读- 8 （六）拓展中小企业直接融资渠 道 针对中小企业经营不稳定可抵押 资产有限等特点，通过信贷、担保这些 间接的融资手段很难从根本上解决融资 瓶颈问题。因此必须从根本上拓展直接 融资的渠道，才能给中小企业提供长期 的、稳定的又有较高风险承担性特点的 股本型资金。积极创新融资方式，拓宽 融资渠道，营造良好环境，鼓励中小企 业通过股票融资、资产证券化、兼并重 组、发行短期融资券和集合债券、股权 私募等多种融资方式进行融资，不断提 高直接融资的比重。 （七）对民间融资进行规范引导 在中小企业融资问题上，民间资 本对中小企业的发展起到了重要作用， 但存在着很多投机和暗箱操作，使得整 个市场极不规范。既要放松民间融资管 制，允许民